Platné znění

Zákon, kterým se mění zákon č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu, ve znění pozdějších předpisů, a další související zákony

účinné od 1. 7. 2008

účinné od 1. 7. 2008230

účinné od 1. 7. 2008ZÁKON

účinné od 1. 7. 2008ze dne 5. června 2008,

účinné od 1. 7. 2008kterým se mění zákon č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu, ve znění pozdějších předpisů, a další související zákony

účinné od 1. 7. 2008Parlament se usnesl na tomto zákoně České republiky:

účinné od 1. 7. 2008

ČÁST PRVNÍ účinné od 1. 7. 2008Změna zákona o podnikání na kapitálovém trhu účinné od 1. 7. 2008ČÁST PRVNÍ

Čl. I

Odkaz účinné od 1. 7. 2008Čl. I

účinné od 1. 7. 2008Zákon č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu, ve znění zákona č. 635/2004 Sb., zákona č. 179/2005 Sb., zákona č. 377/2005 Sb., zákona č. 56/2006 Sb., zákona č. 57/2006 Sb., zákona č. 62/2006 Sb., zákona č. 70/2006 Sb., zákona č. 159/2006 Sb., zákona č. 120/2007 Sb., zákona č. 296/2007 Sb., zákona 29/2008 Sb., zákona č. 104/2008 Sb. a zákona č. 126/2008 Sb., se mění takto:

  1. účinné od 1. 7. 20081. § 1 včetně nadpisu a poznámek pod čarou č. 1 a 2 zní:
    účinné od 1. 7. 2008

    㤠1

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008„§ 1

    účinné od 1. 7. 2008Předmět úpravy

    účinné od 1. 7. 2008Tento zákon zapracovává příslušné předpisy Evropských společenství1), zároveň navazuje na přímo použitelné předpisy Evropských společenství2) a upravuje poskytování služeb v oblasti kapitálového trhu, ochranu kapitálového trhu a investorů a veřejnou nabídku cenných papírů.

  2. účinné od 1. 7. 20081) Směrnice Evropského parlamentu a Rady 97/9/ES ze dne 3. března 1997 o systémech pro odškodnění investorů.
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 98/26/ES ze dne 19. května 1998 o neodvolatelnosti zúčtování v platebních systémech a v systémech vypořádání obchodů s cennými papíry.
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2001/34/ES ze dne 28. května 2001 o přijetí cenných papírů ke kótování na burze cenných papírů a o informacích, které k nim mají být zveřejněny, ve znění směrnice Evropského Parlamentu a Rady 2003/6/ES.
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES ze dne 28. ledna 2003 o obchodování zasvěcených osob a tržní manipulaci (zneužívání trhu).
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/71/ES ze dne 4. listopadu 2003 o prospektu, který má být zveřejněn při veřejné nabídce nebo přijetí cenných papírů k obchodování, a o změně směrnice 2001/34/ES.
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2004/39/ES ze dne 21. dubna 2004 o trzích finančních nástrojů, ve znění směrnice Evropského parlamentu a Rady 2006/31/ES.
    Směrnice Komise 2004/72/ES ze dne 29. dubna 2004, kterou se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES, pokud jde o uznávané tržní postupy, definici důvěrné informace ve vztahu ke komoditním derivátům, sestavení seznamů zasvěcených osob, oznamování transakcí odpovědných řídících osob a oznamování podezřelých transakcí.
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2006/48/ES ze dne 14. června 2006 o přístupu k činnosti úvěrových institucí a o jejím výkonu (přepracované znění).
    Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2006/49/ES ze dne 14. června 2006 o kapitálové přiměřenosti investičních podniků a úvěrových institucí (přepracované znění).
    Směrnice Komise 2006/73/ES ze dne 10. srpna 2006, kterou se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady 2004/39/ES, pokud jde o organizační požadavky a provozní podmínky investičních podniků a o vymezení pojmů pro účely zmíněné směrnice.
  3. účinné od 1. 7. 20082) Nařízení Komise (ES) č. 2273/2003 ze dne 22. prosince 2003, kterým se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES, pokud jde o výjimky pro programy zpětného odkupu a stabilizace finančních nástrojů.
    Nařízení Komise (ES) č. 809/2004 ze dne 29. dubna 2004, kterým se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/71/ES, pokud jde o údaje obsažené v prospektech, úpravu prospektů, uvádění údajů ve formě odkazu, zveřejňování prospektů a šíření inzerátů, ve znění nařízení Komise (ES) č. 1787/2006 a č. 211/2007.
    Nařízení Komise (ES) č. 1287/2006 ze dne 10. srpna 2006, kterým se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady 2004/39/ES, pokud jde o evidenční povinnosti investičních podniků, hlášení obchodů, transparentnost trhu, přijímání finančních nástrojů k obchodování a o vymezení pojmů pro účely zmíněné směrnice.“.

    4. účinné od 1. 7. 2008Dosavadní poznámky pod čarou č. 1a až 1h se označují jako poznámky pod čarou č. 3 až 10, dosavadní poznámka pod čarou č. 1f (§ 107a odst. 2) se označuje jako poznámka pod čarou č. 11, dosavadní poznámka pod čarou č. 1a [§ 115 odst. 1 písm. k)] se označuje jako poznámka pod čarou č. 12, dosavadní poznámky pod čarou č. 1j a 1k se označují jako poznámky pod čarou č. 13 a 14, dosavadní poznámky pod čarou č. 2 a 3 se označují jako poznámky pod čarou č. 15 a 16, dosavadní poznámka pod čarou č. 1l se označuje jako poznámka pod čarou č. 17, dosavadní poznámky pod čarou č. 4, 4a, 4b a 4c se označují jako poznámky pod čarou č. 18 až 21 a dosavadní poznámky pod čarou č. 5 a 6 se označují jako poznámky pod čarou č. 22 a 23, a to včetně odkazů na poznámky pod čarou.

  1. účinné od 1. 7. 20082. § 2 včetně nadpisu a poznámek pod čarou č. 2a a 2b zní:
    účinné od 1. 7. 2008

    㤠2

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008„§ 2

    účinné od 1. 7. 2008Vymezení některých pojmů

    účinné od 1. 7. 2008(1) V tomto zákoně se rozumí

    1. účinné od 1. 7. 2008a) vedoucí osobou člen statutárního orgánu, statutární orgán, výkonný ředitel právnické osoby nebo osoba, která jiným způsobem skutečně řídí činnost právnické osoby,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) osobou s řídící pravomocí
      1. účinné od 1. 7. 20081. vedoucí osoba,
      2. účinné od 1. 7. 20082. dozorčí rada nebo jiný dozorčí orgán,
      3. účinné od 1. 7. 20083. člen dozorčí rady nebo jiného dozorčího orgánu,
      4. účinné od 1. 7. 20084. osoba, která v rámci emitenta činí rozhodnutí, které může ovlivnit budoucí vývoj a podnikovou strategii emitenta, a která má přístup k vnitřním informacím,
    1. účinné od 1. 7. 2008c) osobou se zvláštním vztahem k obchodníkovi s cennými papíry
      1. účinné od 1. 7. 20081. vedoucí osoba obchodníka s cennými papíry,
      2. účinné od 1. 7. 20082. vázaný zástupce (§ 32a) obchodníka s cennými papíry a jeho vedoucí osoby,
      3. účinné od 1. 7. 20083. investiční zprostředkovatel (§ 29) obchodníka s cennými papíry,
      4. účinné od 1. 7. 20084. zaměstnanec obchodníka s cennými papíry, který se podílí na poskytování hlavních investičních služeb,
      5. účinné od 1. 7. 20085. zaměstnanec vázaného zástupce obchodníka s cennými papíry, který se podílí na poskytování hlavních investičních služeb,
      6. účinné od 1. 7. 20086. fyzická osoba jiná než uvedená v bodech 1 až 4, která se podílí na poskytování hlavních investičních služeb obchodníka s cennými papíry a která svou činnost uskutečňuje podle příkazů obchodníka s cennými papíry,
      7. účinné od 1. 7. 20087. fyzická osoba, která se přímo podílí na činnostech, jejichž výkonem obchodník s cennými papíry pověřil třetí osobu v souvislosti s poskytováním hlavních investičních služeb,
      8. účinné od 1. 7. 20088. osoba, která v souvislosti s výkonem svého zaměstnání, povolání nebo funkce, vytváří věcný obsah analýzy investičních příležitostí,
    1. účinné od 1. 7. 2008d) nepřímým podílem podíl držený prostřednictvím jiné osoby nebo skupiny osob jednajících ve shodě,
    2. účinné od 1. 7. 2008e) kvalifikovanou účastí přímý nebo nepřímý podíl na základním kapitálu nebo hlasovacích právech osoby nebo jejich součet, který představuje alespoň 10 % nebo umožňuje uplatňovat významný vliv na její řízení,
    3. účinné od 1. 7. 2008f) úzkým propojením vztah mezi osobami,
      1. účinné od 1. 7. 20081. z nichž jedna osoba má přímý nebo nepřímý podíl na základním kapitálu nebo hlasovacích právech jiné osoby, který představuje alespoň 20 %,
      2. účinné od 1. 7. 20082. z nichž jedna osoba ovládá jinou osobu, nebo
      3. účinné od 1. 7. 20083. ovládanými stejnou osobou,
    1. účinné od 1. 7. 2008g) klamavou informací informace způsobilá vyvolat klamnou představu o předmětu, jehož se týká; klamavou informací je i informace pravdivá, která vzhledem k souvislosti, v níž byla použita, může uvést v omyl,
    2. účinné od 1. 7. 2008h) majetkem zákazníka peněžní prostředky a investiční nástroje, které má obchodník s cennými papíry ve své moci za účelem poskytnutí investiční služby, a peněžní prostředky a investiční nástroje získané za tyto hodnoty pro zákazníka; majetkem zákazníka nejsou vklady podle zákona upravujícího činnost bank, o kterých účtuje obchodník s cennými papíry, který je bankou nebo pobočkou zahraniční banky,
    3. účinné od 1. 7. 2008i) počátečním kapitálem součet
      1. účinné od 1. 7. 20081. splaceného základního kapitálu,
      2. účinné od 1. 7. 20082. splaceného emisního ážia,
      3. účinné od 1. 7. 20083. povinných rezervních fondů,
      4. účinné od 1. 7. 20084. ostatních rezervních fondů vytvořených ze zisku po zdanění, s výjimkou rezervních fondů účelově vytvořených,
      5. účinné od 1. 7. 20085. rozdílu nerozděleného zisku z předchozích období, uvedeného v účetní závěrce ověřené auditorem a schválené valnou hromadou, o jehož rozdělení valná hromada nerozhodla, a neuhrazené ztráty z předchozích období včetně ztráty za minulá účetní období,
    1. účinné od 1. 7. 2008j) údaji o osobě
      1. účinné od 1. 7. 20081. u právnické osoby obchodní firma nebo název, sídlo a identifikační číslo, bylo-li přiděleno,
      2. účinné od 1. 7. 20082. u fyzické osoby jméno a příjmení, datum narození, rodné číslo, bylo-li přiděleno, adresa bydliště; u podnikatele zapsaného do obchodního rejstříku obchodní firma, popřípadě místo podnikání, a identifikační číslo, bylo-li přiděleno,
    1. účinné od 1. 7. 2008k) osobním obchodem obchod s investičním nástrojem uzavřený osobou se zvláštním vztahem k obchodníkovi s cennými papíry nebo na její účet, jestliže osoba se zvláštním vztahem k obchodníkovi s cennými papíry jedná nad rámec svých pracovních povinností nebo se obchod uzavírá na účet
      1. účinné od 1. 7. 20081. této osoby,
      2. účinné od 1. 7. 20082. osoby blízké podle občanského zákoníku,
      3. účinné od 1. 7. 20083. osoby, se kterou je úzce propojena, nebo
      4. účinné od 1. 7. 20084. jiné osoby, jestliže osoba se zvláštním vztahem k obchodníkovi s cennými papíry má přímý nebo nepřímý hmotný zájem na výsledku obchodu, který není poplatkem ani odměnou za provedení obchodu,
    1. účinné od 1. 7. 2008l) kótovaným investičním nástrojem investiční nástroj přijatý k obchodování na regulovaném trhu s investičními nástroji (dále jen „regulovaný trh“) se sídlem v členském státě Evropské unie.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Převodním místem je

    1. účinné od 1. 7. 2008a) regulovaný trh,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) mnohostranný obchodní systém,
    3. účinné od 1. 7. 2008c) obchodník s cennými papíry provádějící systematickou internalizaci (§ 17a odst. 1),
    4. účinné od 1. 7. 2008d) tvůrce trhu nebo jiný poskytovatel likvidity, pokud nejde o činnost na regulovaném trhu nebo v mnohostranném obchodním systému nebo pro obchodníka s cennými papíry provádějícího systematickou internalizaci (§ 17a odst. 1), nebo
    5. účinné od 1. 7. 2008e) zahraniční převodní místo, jehož předmět činnosti je obdobný předmětu činnosti některého z převodních míst uvedených v písmenech a) až d).

    účinné od 1. 7. 2008(3) V tomto zákoně se dále rozumí

    1. účinné od 1. 7. 2008a) komoditou komodita podle přímo použitelného předpisu Evropských společenství, kterým se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady upravující trhy finančních nástrojů2a),
    2. účinné od 1. 7. 2008b) portfoliovým obchodem portfoliový obchod podle přímo použitelného předpisu Evropských společenství, kterým se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady upravující trhy finančních nástrojů2b).
  2. účinné od 1. 7. 20082a) Čl. 2 odst. 1 nařízení Komise (ES) č. 1287/2006.
  3. účinné od 1. 7. 20082b) Čl. 2 odst. 6 nařízení Komise (ES) č. 1287/2006.“.
  1. účinné od 1. 7. 20083. Za § 2 se vkládají nové § 2a až 2d, které včetně nadpisů znějí:
    účinné od 1. 7. 2008

    㤠2a

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008„§ 2a

    účinné od 1. 7. 2008Profesionální zákazník

    účinné od 1. 7. 2008(1) Profesionálním zákazníkem se v tomto zákoně rozumí

    1. účinné od 1. 7. 2008a) banka a instituce elektronických peněz,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) spořitelní a úvěrní družstvo,
    3. účinné od 1. 7. 2008c) obchodník s cennými papíry,
    4. účinné od 1. 7. 2008d) pojišťovna,
    5. účinné od 1. 7. 2008e) zajišťovna,
    6. účinné od 1. 7. 2008f) investiční společnost,
    7. účinné od 1. 7. 2008g) investiční fond,
    8. účinné od 1. 7. 2008h) penzijní fond,
    9. účinné od 1. 7. 2008i) osoba, která jako svou rozhodující činnost provádí sekuritizaci,
    10. účinné od 1. 7. 2008j) osoba, která obchoduje na vlastní účet s investičními nástroji za účelem snížení rizika (hedging) z obchodů s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. d) až k) a tato činnost patří mezi její rozhodující činnosti,
    11. účinné od 1. 7. 2008k) osoba, která obchoduje na vlastní účet s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. g) až i) nebo komoditami a tato činnost patří mezi její rozhodující činnosti,
    12. účinné od 1. 7. 2008l) právnická osoba, která je příslušná hospodařit s majetkem státu při zajišťování nákupu, prodeje nebo správy jeho pohledávek nebo jiných aktiv, anebo při restrukturalizaci obchodních společností nebo jiných právnických osob s majetkovou účastí státu,
    13. účinné od 1. 7. 2008m) zahraniční osoba s obdobnou činností jako některá z osob uvedených v písmenech a) až l),
    14. účinné od 1. 7. 2008n) stát nebo členský stát federace,
    15. účinné od 1. 7. 2008o) Česká národní banka, zahraniční centrální banka nebo Evropská centrální banka a
    16. účinné od 1. 7. 2008p) Světová banka, Mezinárodní měnový fond, Evropská investiční banka nebo jiná mezinárodní finanční instituce.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Profesionálním zákazníkem se v tomto zákoně dále rozumí

    1. účinné od 1. 7. 2008a) právnická osoba založená za účelem podnikání, která podle poslední účetní závěrky splňuje alespoň 2 ze 3 kritérií, kterými jsou
      1. účinné od 1. 7. 20081. celková výše aktiv odpovídající částce alespoň 20 000 000 EUR,
      2. účinné od 1. 7. 20082. čistý roční obrat odpovídající částce alespoň 40 000 000 EUR,
      3. účinné od 1. 7. 20083. vlastní kapitál odpovídající částce alespoň 2 000 000 EUR,
    1. účinné od 1. 7. 2008b) zahraniční osoba založená za účelem podnikání, která splňuje podmínky stanovené v písmenu a).

    účinné od 1. 7. 2008(3) Zákazník podle odstavců 1 a 2 se považuje za zákazníka, který není profesionálním zákazníkem v rozsahu obchodů s investičním nástrojem nebo investičních služeb, na kterém se s obchodníkem s cennými papíry dohodnou. Z dohody musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká. V případě, že tato dohoda nebyla uzavřena v písemné formě, je obchodník s cennými papíry povinen tomuto zákazníkovi vydat na jeho žádost potvrzení o skutečnostech uvedených ve větě druhé.

    účinné od 1. 7. 2008(4) Zákazník uvedený v odstavcích 1 a 2 se považuje za zákazníka, který není profesionálním zákazníkem také v případě, kdy mu obchodník s cennými papíry bez jeho žádosti sdělí, že jej za takového zákazníka považuje. Ze sdělení zákazníkovi musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká.

    § 2b

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008§ 2b

    účinné od 1. 7. 2008Profesionální zákazník na žádost

    účinné od 1. 7. 2008(1) Profesionálním zákazníkem se v tomto zákoně rozumí také osoba,

    1. účinné od 1. 7. 2008a) která obchodníka s cennými papíry požádá, aby s ní zacházel jako s profesionálním zákazníkem, a ten se žádostí souhlasí a
    2. účinné od 1. 7. 2008b) která splňuje alespoň 2 z těchto 3 kritérií:
      1. účinné od 1. 7. 20081. provedla za každé z posledních 4 po sobě jdoucích čtvrtletí na příslušném regulovaném trhu se sídlem v členském státě Evropské unie nebo v příslušném mnohostranném obchodním systému provozovaném osobou se sídlem v členském státě Evropské unie obchody s investičním nástrojem, jehož se žádost týká, ve významném objemu a v průměrném počtu alespoň 10 obchodů za čtvrtletí,
      2. účinné od 1. 7. 20082. objem jejího majetku tvořeného peněžními prostředky a investičními nástroji odpovídá částce alespoň 500 000 EUR,
      3. účinné od 1. 7. 20083. vykonávala po dobu nejméně jednoho roku nebo vykonává v souvislosti s výkonem svého zaměstnání, povolání nebo funkce činnost v oblasti finančního trhu, která vyžaduje znalost obchodů nebo služeb, jichž se žádost týká.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Žádost podle odstavce 1 písm. a) musí mít písemnou formu a musí z ní být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká. Přílohou žádosti je písemné prohlášení žadatele o tom, že si je vědom, že

    1. účinné od 1. 7. 2008a) tato změna může znamenat ztrátu nároku na náhradu ze zahraničního garančního systému účelem obdobnému systému zabezpečovanému Garančním fondem obchodníků s cennými papíry,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) povinnosti stanovené v § 15 až 15r ve vztahu k profesionálnímu zákazníkovi plní obchodník s cennými papíry v užším rozsahu než ve vztahu k zákazníkovi, který není profesionálním zákazníkem; na tyto skutečnosti obchodník s cennými papíry žadatele výslovně upozorní.

    účinné od 1. 7. 2008(3) Obchodník s cennými papíry může souhlas podle odstavce 1 písm. a) udělit, pokud se ujistí, že žadatel splňuje kritéria uvedená v odstavci 1 písm. b) a má ohledně obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo investiční služby, jichž se žádost týká, potřebné zkušenosti a odborné znalosti, je schopen činit vlastní investiční rozhodnutí a chápe související rizika.

    účinné od 1. 7. 2008(4) Profesionální zákazník uvedený v odstavci 1 se považuje za zákazníka, který není profesionálním zákazníkem, pokud o to obchodníka s cennými papíry požádá. Ze žádosti musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se taková žádost týká. Této žádosti obchodník s cennými papíry vyhoví.

    účinné od 1. 7. 2008(5) Obchodník s cennými papíry průběžně ověřuje a pravidelně hodnotí, zda profesionální zákazník podle odstavce 1 nepřestal splňovat podmínky uvedené v odstavci 3.

    účinné od 1. 7. 2008(6) Zákazník uvedený v odstavci 1 se považuje za zákazníka, který není profesionálním zákazníkem také tehdy, kdy mu obchodník s cennými papíry bez jeho žádosti sdělí, že jej za takového zákazníka považuje. Ze sdělení zákazníkovi musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká.

    § 2c

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008§ 2c

    účinné od 1. 7. 2008(1) Pro účely vyžadování informací obchodníkem s cennými papíry od zákazníka při poskytování investiční služby (§ 15h až 15k) se má za to, že profesionální zákazník má odborné znalosti a zkušenosti v oblasti investic k tomu, aby činil vlastní investiční rozhodnutí a vyhodnocoval rizika, která podstupuje v souvislosti s investiční službou nebo obchodem s investičním nástrojem, pro které je profesionálním zákazníkem.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Pro účely poskytování investičního poradenství se má za to, že profesionální zákazník uvedený v § 2a odst. 1 a 2 má finanční zázemí k tomu, aby podstupoval související investiční rizika, odpovídající jeho investičním cílům.

    § 2d

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008§ 2d

    účinné od 1. 7. 2008(1) Obchodník s cennými papíry není povinen při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) plnit ve vztahu k profesionálnímu zákazníkovi uvedenému v § 2a odst. 1 povinnosti stanovené v § 15 až 15r. Za profesionálního zákazníka, ve vztahu ke kterému není obchodník s cennými papíry při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) povinen plnit povinnosti stanovené v § 15 až 15r, se považuje, pokud s tím výslovně souhlasí, i fyzická osoba s bydlištěm nebo právnická osoba se sídlem v jiném členském státě Evropské unie, ve vztahu ke které podle právního řádu tohoto členského státu není zahraniční osoba, která má povolení tohoto členského státu k poskytování investičních služeb, povinna bez její žádosti při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) plnit povinnosti obdobné povinnostem stanoveným v § 15 až 15r. Ze souhlasu musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Obchodník s cennými papíry není povinen při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) plnit ve vztahu k profesionálnímu zákazníkovi uvedenému v § 2a odst. 2 a § 2b odst. 1 povinnosti stanovené v § 15 až 15r, pokud o to takový profesionální zákazník písemně požádá. Ze žádosti musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká.

    účinné od 1. 7. 2008(3) Obchodník s cennými papíry je povinen při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) plnit povinnosti stanovené v § 15 až 15r ve vztahu k profesionálnímu zákazníkovi, ve vztahu ke kterému je neplní ve smyslu odstavce 1 nebo 2, pokud o to tento zákazník obchodníka s cennými papíry písemně požádá. Z takové žádosti musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se týká.

    účinné od 1. 7. 2008(4) Povinnosti stanovené v § 15 až 15r je obchodník s cennými papíry při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) oprávněn plnit i vůči zákazníkovi, ve vztahu ke kterému je ve smyslu odstavce 1 nebo 2 není jinak povinen plnit. Přitom musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se tento postup obchodníka s cennými papíry týká.

    účinné od 1. 7. 2008(5) Profesionální zákazník, ve vztahu ke kterému není obchodník s cennými papíry povinen při poskytování hlavních investičních služeb uvedených v § 4 odst. 2 písm. a), b) nebo c) plnit ve smyslu odstavce 1 nebo 2 povinnosti stanovené v § 15 až 15r, se považuje za zákazníka, který není profesionálním zákazníkem, také tehdy, kdy mu obchodník s cennými papíry bez jeho žádosti sdělí, že jej za takového zákazníka považuje. Přitom musí být zřejmé, jakého obchodu nebo obchodů s investičním nástrojem nebo jaké investiční služby se tento postup obchodníka s cennými papíry týká.“.

  1. účinné od 1. 7. 20084. Nadpis části druhé zní: „INVESTIČNÍ NÁSTROJE A INVESTIČNÍ SLUŽBY“.
  2. účinné od 1. 7. 20085. V § 3 odst. 1 písmeno d) zní:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„d) opce, futures, swapy, forwardy a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke kurzu nebo hodnotě cenných papírů, měnovým kurzům, úrokové míře nebo úrokovému výnosu, jakož i jiným derivátům, finančním indexům či finančním kvantitativně vyjádřeným ukazatelům, a ze kterých vyplývá právo na vypořádání v penězích nebo právo na dodání majetkové hodnoty, k níž se jejich hodnota vztahuje,“.
  1. účinné od 1. 7. 20086. V § 3 odst. 1 se na konci písmene d) tečka nahrazuje čárkou a doplňují se písmena e) až k), která znějí:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„e) nástroje umožňující přenos úvěrového rizika,
    2. účinné od 1. 7. 2008f) finanční rozdílové smlouvy,
    3. účinné od 1. 7. 2008g) opce, futures, swapy, forwardy a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke komoditám a z nichž vyplývá právo na vypořádání v penězích nebo právo alespoň jedné strany zvolit, zda si přeje vypořádání v penězích, není-li využití tohoto práva odvislé od platební neschopnosti nebo jiné obdobné nemožnosti plnění,
    4. účinné od 1. 7. 2008h) opce, futures, swapy a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke komoditám a z nichž vyplývá právo na dodání této komodity, a se kterými se obchoduje na regulovaném trhu se sídlem v členském státě Evropské unie nebo v mnohostranném obchodním systému provozovaném osobou se sídlem v členském státě Evropské unie,
    5. účinné od 1. 7. 2008i) opce, futures, swapy, forwardy a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke komoditám a z nichž vyplývá právo na dodání této komodity, které nejsou uvedené v písmenu h), nejsou určené pro obchodní účely a mají znaky jiných derivátových investičních nástrojů; zejména jde o ty, které jsou zúčtovány a vypořádány prostřednictvím vypořádacího systému nebo je jejich součástí dohoda o výzvě k doplnění zajištění,
    6. účinné od 1. 7. 2008j) opce, futures, swapy, forwardy a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke klimatickým ukazatelům, přepravním tarifům, emisním povolenkám nebo míře inflace a dalším ekonomickým ukazatelům uveřejněným na úseku oficiální statistiky, a z nichž vyplývá právo na vypořádání v penězích nebo právo alespoň jedné strany zvolit, zda si přeje vypořádání v penězích, není-li využití tohoto práva odvislé od platební neschopnosti nebo jiné obdobné nemožnosti plnění,
    7. účinné od 1. 7. 2008k) nástroje, jejichž hodnota se vztahuje k majetkovým hodnotám, právům, závazkům, indexům nebo kvantitativně vyjádřeným ukazatelům, které nejsou uvedené v písmenu j), nejsou určené pro obchodní účely a mají znaky jiných derivátových investičních nástrojů; zejména jde o ty, které jsou obchodovány na regulovaném trhu se sídlem v členském státě Evropské unie nebo v mnohostranném obchodním systému provozovaném osobou se sídlem v členském státě Evropské unie, jsou zúčtovány a vypořádány prostřednictvím vypořádacího systému nebo je jejich součástí dohoda o výzvě k doplnění zajištění.“.
  1. účinné od 1. 7. 20087. V § 3 odstavce 2 až 5 včetně poznámky pod čarou č. 2c znějí:
    účinné od 1. 7. 2008

    účinné od 1. 7. 2008„(2) Investičními cennými papíry jsou cenné papíry, které jsou obchodovatelné na kapitálovém trhu. Investičními cennými papíry jsou zejména

    1. účinné od 1. 7. 2008a) akcie nebo obdobné cenné papíry představující podíl na společnosti nebo jiné právnické osobě,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) dluhopisy nebo obdobné cenné papíry představující právo na splacení dlužné částky,
    3. účinné od 1. 7. 2008c) cenné papíry nahrazující cenné papíry uvedené v písmenech a) a b),
    4. účinné od 1. 7. 2008d) cenné papíry opravňující k nabytí nebo zcizení investičních cenných papírů uvedených v písmenech a) a b),
    5. účinné od 1. 7. 2008e) cenné papíry, ze kterých vyplývá právo na vypořádání v penězích a jejichž hodnota je určena hodnotou investičních cenných papírů, měnových kurzů, úrokových sazeb, úrokových výnosů, komodit nebo finančních indexů či jiných kvantitativně vyjádřených ukazatelů.

    účinné od 1. 7. 2008(3) Investičními nástroji nejsou platební nástroje.

    účinné od 1. 7. 2008(4) Jeden investiční nástroj může podle svých vlastností vykázat znaky více druhů investičních nástrojů.

    účinné od 1. 7. 2008(5) Případy, kdy investiční nástroj uvedený v odstavci 1 písm. i) a k) není určen pro obchodní účely a kdy má znaky jiných derivátových investičních nástrojů, vymezuje přímo použitelný předpis Evropských společenství, kterým se provádí směrnice Evropského parlamentu a Rady upravující trhy finančních nástrojů2c).

  2. účinné od 1. 7. 20082c) Čl. 38 a 39 nařízení Komise (ES) č. 1287/2006.“.
  1. účinné od 1. 7. 20088. V § 4 odst. 1 se za slova „hlavní investiční služby“ vkládají slova „a činnosti (dále jen „hlavní investiční služby“)“ a slova „třetím osobám“ se zrušují.
  2. účinné od 1. 7. 20089. V § 4 odst. 2 písm. b) se slova „jiné osoby“ nahrazují slovem „zákazníka“.
  3. účinné od 1. 7. 200810. V § 4 odst. 2 písmena d) a e) znějí:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„d) obhospodařování majetku zákazníka, je-li jeho součástí investiční nástroj, na základě volné úvahy v rámci smluvního ujednání,
    2. účinné od 1. 7. 2008e) investiční poradenství týkající se investičních nástrojů.“.
  1. účinné od 1. 7. 200811. V § 4 se na konci odstavce 2 tečka nahrazuje čárkou a doplňují se písmena f) až h), která znějí:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„f) provozování mnohostranného obchodního systému,
    2. účinné od 1. 7. 2008g) upisování nebo umisťování investičních nástrojů se závazkem jejich upsání,
    3. účinné od 1. 7. 2008h) umisťování investičních nástrojů bez závazku jejich upsání.“.
  1. účinné od 1. 7. 200812. V § 4 odst. 3 písmeno a) zní:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„a) úschova a správa investičních nástrojů včetně souvisejících služeb,“.
  1. účinné od 1. 7. 200813. V § 4 odst. 3 se písmeno b) zrušuje.

    účinné od 1. 7. 2008Dosavadní písmena c) až h) se označují jako písmena b) až g).

  1. účinné od 1. 7. 200814. V § 4 odst. 3 písmeno d) zní:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„d) poskytování investičních doporučení a analýz investičních příležitostí nebo podobných obecných doporučení týkajících se obchodování s investičními nástroji,“.
  1. účinné od 1. 7. 200815. V § 4 odst. 3 písm. f) se slovo „emisí “ nahrazuje slovy „nebo umisťováním“.
  2. účinné od 1. 7. 200816. V § 4 odst. 3 písmeno g) zní:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„g) služba obdobná investiční službě, která se týká majetkové hodnoty, k níž je vztažena hodnota investičního nástroje uvedeného v § 3 odst. 1 písm. g) až k) a která souvisí s poskytováním investičních služeb.“.
  1. účinné od 1. 7. 200817. V § 4 odstavce 4 až 6 znějí:
    účinné od 1. 7. 2008

    účinné od 1. 7. 2008„(4) Investiční služba přijímání a předávání pokynů týkajících se investičních nástrojů zahrnuje i zprostředkování obchodů s investičními nástroji.

    účinné od 1. 7. 2008(5) Investičním poradenstvím týkajícím se investičních nástrojů je poskytování individualizovaného poradenství, které směřuje přímo či nepřímo k nákupu, prodeji, úpisu, umístění, vyplacení, držbě nebo jinému nakládání s konkrétním investičním nástrojem nebo nástroji nebo k uplatnění práva na takové nakládání, a to bez ohledu na to, zda je poskytováno z podnětu zákazníka nebo potenciálního zákazníka či obchodníka s cennými papíry.

    účinné od 1. 7. 2008(6) Investiční služba úschova a správa investičních nástrojů včetně souvisejících služeb zahrnuje též vedení evidence navazující na centrální evidenci cenných papírů (§ 92), vedení samostatné evidence investičních nástrojů nebo vedení evidence navazující na samostatnou evidenci investičních nástrojů (§ 93).“.

  1. účinné od 1. 7. 200818. V § 4 se doplňují odstavce 7 až 9, které znějí:
    účinné od 1. 7. 2008

    účinné od 1. 7. 2008„(7) Analýzou investičních příležitostí se rozumí informace,

    1. účinné od 1. 7. 2008a) která přímo či nepřímo doporučuje investiční strategii nebo investiční příležitost týkající se konkrétního investičního nástroje nebo emitenta investičního nástroj a
    2. účinné od 1. 7. 2008b) kterou může adresát vzhledem k okolnostem považovat za objektivní a nezávislé doporučení takové investiční strategie nebo investiční příležitosti.

    účinné od 1. 7. 2008(8) Součástí analýzy investičních příležitostí, která je určena pro veřejnost nebo jejíž uveřejnění lze důvodně předpokládat, musí být stanovisko ohledně současné nebo budoucí hodnoty nebo ceny takových investičních nástrojů.

    účinné od 1. 7. 2008(9) Analýza investičních příležitostí může být zároveň i investičním doporučením.“.

  1. účinné od 1. 7. 200819. Za § 4 se vkládají nové § 4a a 4b, které včetně nadpisu a poznámky pod čarou č. 2d znějí:
    účinné od 1. 7. 2008

    㤠4a

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008„§ 4a

    účinné od 1. 7. 2008Hlavní investiční služby a doplňkovou investiční službu uvedenou v § 4 odst. 3 písm. a) nesmí nikdo poskytovat bez povolení vydaného Českou národní bankou, pokud tento zákon nebo jiný právní předpis nestanoví jinak.

    § 4b

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008§ 4b

    účinné od 1. 7. 2008Výjimky z povolení k poskytování investičních služeb

    účinné od 1. 7. 2008(1) K poskytování investiční služby se nevyžaduje povolení podle tohoto zákona,

    1. účinné od 1. 7. 2008a) jde-li o hlavní investiční službu nebo doplňkovou investiční službu uvedenou v § 4 odst. 3 písm. a) a tyto služby jsou poskytovány
      1. účinné od 1. 7. 20081. výhradně osobám, které ovládají osobu poskytující investiční službu, osobám, které jsou ovládány osobou poskytující investiční službu, nebo osobám ovládaným stejnou osobou jako osoba poskytující investiční službu, nebo
      2. účinné od 1. 7. 20082. pouze příležitostně, a to v souvislosti s výkonem jiné profesní nebo podnikatelské činnosti, pokud jiný právní předpis upravující tyto činnosti poskytování takové investiční služby nezakazuje,
    1. účinné od 1. 7. 2008b) jde-li o hlavní investiční službu nebo doplňkovou investiční službu uvedenou v § 4 odst. 3 písm. a), týkající se investičních nástrojů uvedených v § 3 odst. 1 písm. g) až k), pokud jsou tyto služby poskytovány v souvislosti s rozhodující činností poskytovatele, přičemž
      1. účinné od 1. 7. 20081. rozhodující činností poskytovatele není poskytování hlavní investiční služby a
      2. účinné od 1. 7. 20082. poskytování hlavní investiční služby nebo doplňkové investiční služby uvedené v § 4 odst. 3 písm. a) nepatří mezi rozhodující činnosti osoby, která ovládá poskytovatele, osoby, která je poskytovatelem ovládána, nebo osoby ovládané stejnou osobou jako poskytovatel,
    1. účinné od 1. 7. 2008c) jde-li o obchodování na vlastní účet s investičními nástroji, pokud je prováděno osobou, která neposkytuje jinou hlavní investiční službu,
    2. účinné od 1. 7. 2008d) jde-li o obchodování na vlastní účet s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. g) až i), pokud provádění této činnosti nebo obchodování na vlastní účet s komoditami patří mezi rozhodující činnosti osoby, která je provádí, a pokud tato osoba neposkytuje jinou hlavní investiční službu; to neplatí, pokud osoba obchodující na vlastní účet s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. g) až i) nebo komoditami ovládá osobu poskytující hlavní investiční službu, je ovládána osobou poskytující hlavní investiční službu nebo poskytují-li osoby, ovládané stejnou osobou jako osoba obchodující na vlastní účet s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. g) až i) nebo s komoditami, hlavní investiční služby, nebo
    3. účinné od 1. 7. 2008e) jde-li o shromažďování peněžních prostředků od veřejnosti za účelem jejich společného investování nebo jde-li o činnosti a služby depozitáře, vztahující se k takovému shromažďování2d).

    účinné od 1. 7. 2008(2) K obchodování na vlastní účet s investičními nástroji se vyžaduje povolení podle tohoto zákona, je-li prováděno tvůrcem trhu (odstavec 3); to neplatí, pokud tvůrce trhu obchoduje s investičními nástroji

    1. účinné od 1. 7. 2008a) na vlastní účet v souvislosti se svou rozhodující činností a obchodování na vlastní účet nepatří mezi rozhodující činnosti osoby, která ovládá tvůrce trhu, osoby, která je ovládána tvůrcem trhu, nebo osob ovládaných stejnou osobou jako tvůrce trhu,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) na vlastní účet výhradně za účelem snížení rizika z obchodů uzavřených na trhu s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. d) až k),
    3. účinné od 1. 7. 2008c) na vlastní účet výlučně s účastníky příslušného trhu investičních nástrojů a vypořádání obchodů s těmito investičními nástroji je zaručeno účastníky vypořádacího systému takového trhu, nebo
    4. účinné od 1. 7. 2008d) na účet jiných účastníků trhu s investičními nástroji uvedenými v § 3 odst. 1 písm. d) až k) nebo pro ně vytváří ceny a vypořádání těchto obchodů je zaručeno účastníky vypořádacího systému takového trhu.

    účinné od 1. 7. 2008(3) Tvůrcem trhu se v tomto zákoně rozumí osoba, která na finančním trhu obchoduje na vlastní účet s investičními nástroji tak, že průběžně nabízí účastníkům příslušného trhu nebo jeho části příležitost uzavřít s ní obchod týkající se investičního nástroje za jí stanovenou cenu. Tvůrcem trhu podle odstavce 2 je vždy i osoba, která pravidelně a systematicky mimo regulovaný trh se sídlem v členském státě Evropské unie nebo mimo mnohostranný obchodní systém provozovaný osobou se sídlem v členském státě Evropské unie nabízí třetím osobám příležitost uzavřít s ní obchod týkající se investičního nástroje.

  2. účinné od 1. 7. 20082d) Zákon č. 189/2004 Sb., o kolektivním investování, ve znění pozdějších předpisů.
    Zákon č. 42/1994 Sb., o penzijním připojištění se státním příspěvkem a o změnách některých zákonů souvisejících s jeho zavedením, ve znění pozdějších předpisů.“.
  1. účinné od 1. 7. 200820. V části druhé hlavě druhé se označení dílu 2 včetně nadpisu zrušuje.

    účinné od 1. 7. 2008Dosavadní díly 3 až 5 se označují jako díly 2 až 4.

  1. účinné od 1. 7. 200821. V § 6 odst. 1 se na konci textu úvodní části ustanovení doplňují slova „nebo společnosti s ručením omezeným,“.
  2. účinné od 1. 7. 200822. V § 6 odst. 1 písmeno a) zní:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„a) která, pokud se jedná o akciovou společnost, vydává pouze listinné akcie na jméno nebo zaknihované akcie; tím není dotčeno ustanovení jiného právního předpisu o podobě prioritních akcií vydávaných bankou nebo, pokud se jedná o společnost s ručením omezeným, která má zřízenu dozorčí radu a tato dozorčí rada má takové pravomoci, jako jsou pravomoci dozorčí rady akciové společnosti podle obchodního zákoníku,“.
  1. účinné od 1. 7. 200823. V § 6 odst. 1 písm. c) se za slovo „původ“ vkládají slova „počátečního kapitálu včetně“.
  2. účinné od 1. 7. 200824. V § 6 odst. 1 písmena d) až f) znějí:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„d) která předloží
      1. účinné od 1. 7. 20081. plán obchodní činnosti podložený reálnými ekonomickými propočty,
      2. účinné od 1. 7. 20082. návrh organizačního uspořádání obchodníka s cennými papíry,
      3. účinné od 1. 7. 20083. návrh pravidel obezřetného poskytování investičních služeb, která splňují požadavky tohoto zákona,
      4. účinné od 1. 7. 20084. návrh pravidel jednání obchodníka s cennými papíry se zákazníky, která splňují požadavky tohoto zákona,
    1. účinné od 1. 7. 2008e) která má, v rozsahu, v jakém hodlá investiční služby poskytovat, věcné, personální a organizační předpoklady pro výkon činnosti obchodníka s cennými papíry a pro plnění jeho povinností, zejména v oblasti pravidel činnosti a hospodaření obchodníka s cennými papíry,
    2. účinné od 1. 7. 2008f) která má splacený základní kapitál, nejméně 2 vedoucí osoby a jejíž vedoucí osoby splňují podmínky schvalování vedoucích osob stanovené v § 10,“.
  1. účinné od 1. 7. 200825. V § 6 odst. 1 písm. g) se slovo „zdravého“ nahrazuje slovem „řádného“.
  2. účinné od 1. 7. 200826. V § 6 odst. 1 se na konci písmene h) tečka nahrazuje čárkou a doplňuje se písmeno i), které zní:
    účinné od 1. 7. 2008
    1. účinné od 1. 7. 2008„i) která, pokud žádá o povolení k poskytování hlavní investiční služby uvedené v § 4 odst. 2 písm. f), předloží
      1. účinné od 1. 7. 20081. návrh pravidel obchodování v mnohostranném obchodním systému (§ 69 odst. 2),
      2. účinné od 1. 7. 20082. návrh pravidel pro příjímání investičních nástrojů k obchodování v mnohostranném obchodním systému (§ 69 odst. 3),
      3. účinné od 1. 7. 20083. návrh pravidel přístupu do mnohostranného obchodního systému (§ 69 odst. 4).“.
  1. účinné od 1. 7. 200827. V § 6 odst. 2 se na konci textu věty první doplňují slova „a zda je oprávněn přijímat peněžní prostředky nebo investiční nástroje zákazníků“.
  2. účinné od 1. 7. 200828. V § 6 se odstavce 3 až 6 zrušují.
  3. účinné od 1. 7. 200829. Za § 6 se vkládají nové § 6a a 6b, které včetně nadpisu znějí:
    účinné od 1. 7. 2008

    㤠6a

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008„§ 6a

    účinné od 1. 7. 2008Další podnikatelská činnost obchodníka s cennými papíry

    účinné od 1. 7. 2008(1) Další podnikatelskou činnost může obchodník s cennými papíry, který není bankou, vykonávat jen po jejím zaregistrování Českou národní bankou.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Další podnikatelská činnost obchodníka s cennými papíry uvedeného v § 8a odst. 1 až 3 může spočívat pouze v poskytování dalších služeb na finančním trhu, a to zejména

    1. účinné od 1. 7. 2008a) v činnosti vztahující se ke stavebnímu spoření, hypotečním nebo jiným úvěrům, penzijnímu připojištění nebo pojištění, pokud spočívají ve zprostředkování, nebo v jiné obstaravatelské činnosti nebo v poradenství,
    2. účinné od 1. 7. 2008b) v pronájmu bezpečnostních schránek,
    3. účinné od 1. 7. 2008c) ve směnárenské činnosti a bezhotovostním obchodu s cizí měnou,
    4. účinné od 1. 7. 2008d) ve vzdělávací činnosti v oblasti finančního trhu.

    účinné od 1. 7. 2008(3) Česká národní banka další podnikatelskou činnost žadatele zaregistruje a bez zbytečného odkladu odešle žadateli osvědčení o registraci.

    účinné od 1. 7. 2008(4) V případě, že výkon další podnikatelské činnosti brání řádnému poskytování investičních služeb nebo účinnému výkonu dohledu nad obchodníkem s cennými papíry nebo žádost nesplňuje podmínky uvedené § 7 odst. 2, Česká národní banka může

    1. účinné od 1. 7. 2008a) registraci zamítnout, nebo
    2. účinné od 1. 7. 2008b) omezit rozsah další podnikatelské činnosti, popřípadě může stanovit podmínky, které musí obchodník s cennými papíry splnit před zahájením každé z dalších podnikatelských činností, popřípadě které musí dodržovat při jejím výkonu.

    účinné od 1. 7. 2008(5) Česká národní banka zruší registraci, jestliže obchodník s cennými papíry písemně o její zrušení Českou národní banku požádá.

    § 6b

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008§ 6b

    účinné od 1. 7. 2008(1) Předmětem podnikání obchodníka s cennými papíry, který není bankou, mohou být pouze činnosti uvedené v povolení k činnosti obchodníka s cennými papíry nebo registrované Českou národní bankou podle § 6a.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Povolení k činnosti obchodníka s cennými papíry lze udělit, jakož i registraci další podnikatelské činnosti lze provést, i na dobu určitou.“.

  1. účinné od 1. 7. 200830. § 7 zní:
    účinné od 1. 7. 2008

    㤠7

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008„§ 7

    účinné od 1. 7. 2008(1) O žádosti o povolení k činnosti obchodníka s cennými papíry rozhodne Česká národní banka do 6 měsíců ode dne jejího doručení.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Žádost o povolení k činnosti obchodníka s cennými papíry lze podat pouze na předepsaném tiskopise, ke kterému žadatel přiloží doklady osvědčující splnění podmínek uvedených v § 6 odst. 1. Žádost o registraci další podnikatelské činnosti lze podat pouze na předepsaném tiskopise, ke kterému jsou přiloženy doklady osvědčující splnění podmínek uvedených v § 6a odst. 2 a 4. Vzory tiskopisů a obsah jejich příloh stanoví prováděcí právní předpis.“.

  1. účinné od 1. 7. 200831. V § 8 se označení odstavce 1 zrušuje.
  2. účinné od 1. 7. 200832. V části druhé hlavě II dílu 2 se vkládá nový oddíl 1, který včetně nadpisu a poznámek pod čarou č. 2e a 2f zní:
    účinné od 1. 7. 2008

    „Oddíl 1 účinné od 1. 7. 2008Počáteční kapitál účinné od 1. 7. 2008„Oddíl 1

    § 8a

    Odkaz účinné od 1. 7. 2008§ 8a

    účinné od 1. 7. 2008(1) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry, který není bankou a nemá poskytování investičních služeb omezené podle odstavců 2 až 9, musí činit alespoň částku odpovídající 730 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(2) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry, který není bankou a není oprávněn poskytovat investiční služby uvedené v § 4 odst. 2 písm. c) a g), musí činit alespoň částku odpovídající 125 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(3) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry, který není bankou a není oprávněn poskytovat investiční služby uvedené v § 4 odst. 2 písm. c) a g) a zároveň není oprávněn přijímat peněžní prostředky nebo investiční nástroje zákazníků, musí činit alespoň částku odpovídající 50 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(4) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry, který není bankou a je oprávněn poskytovat pouze hlavní investiční služby uvedené v § 4 odst. 2 písm. a) a e) a zároveň není oprávněn přijímat peněžní prostředky nebo investiční nástroje zákazníků, musí činit alespoň částku odpovídající 50 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(5) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry může být nižší, než je stanoveno v odstavci 4, pokud je takový obchodník s cennými papíry pojištěn pro případ odpovědnosti za škodu způsobenou při poskytování investičních služeb s limitem pojistného plnění

    1. účinné od 1. 7. 2008a) ve výši odpovídající částce alespoň 1 000 000 EUR na každou pojistnou událost a
    2. účinné od 1. 7. 2008b) v případě souběhu více pojistných událostí v jednom roce ve výši odpovídající částce alespoň 1 500 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(6) Počáteční kapitál nebo limit pojistného plnění pro případ odpovědnosti za škodu mohou být nižší, než je stanoveno v odstavcích 4 a 5, pokud jejich kombinace odpovídá nebo je srovnatelná s úrovní krytí stanovenou v odstavci 4 nebo 5.

    účinné od 1. 7. 2008(7) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry uvedeného v odstavci 4, který je v souladu s právem Evropských společenství2e) oprávněn vykonávat zprostředkovatelskou činnost v oblasti pojišťovnictví a který je zároveň pojištěn pro případ odpovědnosti za škodu způsobenou výkonem pojišťovacího zprostředkovatele v souladu s požadavky stanovenými zákonem upravujícím činnost pojišťovacích zprostředkovatelů2f) musí činit alespoň částku odpovídající 25 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(8) Počáteční kapitál obchodníka s cennými papíry může být nižší, než je stanoveno v odstavci 7, pokud je takový obchodník s cennými papíry pojištěn pro případ odpovědnosti za škodu způsobenou při poskytování investičních služeb s limitem pojistného plnění

    1. účinné od 1. 7. 2008a) ve výši odpovídající částce alespoň 500 000 EUR na každou pojistnou událost a
    2. účinné od 1. 7. 2008b) v případě souběhu více pojistných událostí v jednom roce ve výši odpovídající částce alespoň 750 000 EUR.

    účinné od 1. 7. 2008(9) Počáteční kapitál nebo limit pojistného plnění pro případ odpovědnosti za škodu mohou být nižší, než je stanoveno v odstavcích 7 a 8, pokud jejich kombinace odpovídá nebo je srovnatelná s úrovní krytí stanovenou v odstavci 7 nebo 8.

    účinné od 1. 7. 2008(10) Na obchodníka s cennými papíry uvedeného v odstavcích 4 a 7 se § 9 až 9b, § 12a odst. 3 a § 16a odst. 3 až 5 nevztahují.

  3. účinné od 1. 7. 20082e) Směrnice Evropského parlamentu a Rady 2002/92/ES ze dne 9. prosince 2002 o zprostředkování pojištění.
  4. účinné od 1. 7. 20082f) § 27 odst. 2 a 3 zákona č. 38/2004 Sb., o pojišťovacích zprostředkovatelích a samostatných likvidátorech pojistných událostí a o změně živnostenského zákona, ve znění zákona č. 57/2006 Sb.“.